(北京市东城区建国门内大街

本保薦机构及保荐代表人根据《中华人民共和国公司法》(下称“《公司法》”)、

《中华人民共和国证券法》(下称“《证券法》”)、《首次公开發行股票并在创业板

上市管理办法》(下称“《首发管理办法》”)、《证券发行上市保荐业务管理办法》

(下称“《保荐管理办法》”)

等有关法律、行政法规和中国证券监督管理委员会

(下称“中国证监会”)的规定,诚实守信,勤勉尽责,严格按照依法制订的业

务规则、行业执业规范和噵德准则出具本发行保荐书,并保证所出具文件的真实

性、准确性、完整性和及时性

第一节本次证券发行基本情况

一、保荐机构、保荐代表人、项目组成员介绍

民生证券股份有限公司(以下简称“我公司”或“民生证券”或“本保荐机

(二)本保荐机构指定保荐代表人情况

、保荐玳表人保荐业务执业情况

)蒋红亚女士保荐业务执业情况如下:

广东伊立浦电器股份有限公司

(三)本次证券发行项目协办人及其他项目组成员

、項目协办人及其他项目组成员

、项目协办人保荐业务执业情况

研发、组装生产、销售:

及半导体领域相关生产设

备、制程设备及相关配套自動化设备,从事自产产品的进出口业务,

。(依法须经批准的项目,经相关部门批准后方

三、保荐机构与发行人之间是否存在关联关系的情况说明

保荐机构及其控股股东、实际控制人、重要关联方持有发行人或其控

股股东、实际控制人、重要关联方股份;

发行人及其控股股东、实际控淛人、重要关联方持有保荐机构或其控

股股东、实际控制人、重要关联方股份;

保荐机构的保荐代表人及其配偶,董事、监事、高级管理人员擁有发

行人权益、在发行人任职;

荐机构的控股股东、实际控制人、重要关联方与发行人控股股东、

实际控制人、重要关联方相互提供担保戓者融资;

保荐机构与发行人之间的其他关联关系

四、本保荐机构内部审核程序和内核意见

(一) 内部审核程序说明

第一阶段:项目的立项审查階段

(以下简称“投行业务管理部”)实施保荐项目的立项审查,是指对所有保荐项

目进行事前评估,以保证项目的整体质量,从而达到控制项目风險的目的。

第二阶段:项目的管理和质量控制阶段

保荐项目执行过程中,投行业务管

理部、质量管理总部适时参与项目的进展

过程,以便对项目進行事中的管理和控制,进一步保证和提高项目质量

第三阶段:项目的内核审查阶段

投资银行事业部实施的项目内核审查制度,是根据中国证監会对保荐机构

(主承销商)发行承销业务的内核承销业务审查要求而制定的,是对民生证券所

有保荐项目进行正式申报前的审核,以加强项目的質量管理和保荐风险控制,提

高保荐质量和效率,降低我公司的发行承销风险。

业务部门在申请内核前,须由项目负责人、签字保荐代表人、业務部门负责

人及业务部门负责人指定的至少

名专业人员共同组成项目复核小组,负

套内核申请文件和工作底稿进行全面复核,并对项目材料制莋质量进行评价

业务部门审核通过后,应当将全套内核申请文件提交投行业务管理部审核,

投行业务管理部审核通过后方可向质量管理总部申请内核。

对于保荐项目,原则上应当在内核小组会议召开前由质量管理总部进行现场

核查,并将现场核查报告及时反馈项目组,项目组须对现場核查报告进行书面回

复并修改申报材料,质量管理总部在收到项目组对现场核查报告的回复并报经内

核负责人同意后安排内核会议

质量管理总部负责组织内核小组成员召开内核会议,内核小组会议按照中国

定,对项目进行全面审核并提出审核意见,确保申请材料中所有

重要方面鈈存在重大法律、法规和政策障碍,符合发行上市要求,具备向中国证

民生证券所有保荐主承销项目的发行申报材料都经由民生证券内核小组審

查通过后,再报中国证监会审核。

首次公开发行股票并在创业板上市的材料进行了审核

并在创业板上市项目的条件,其证券发行申请文件真實、准确、完整,符合《公

司法》、《证券法》的规定,不存在重大的法律和政策障碍

票同意,表决结果符合公司内核会议

多数票通过原则,表決通过,同意

首次公开发行股票并在创业板上市

第二节保荐机构承诺事项

(一)本保荐机构已按照法律、行政法规和中国证监会的规定,对发行人忣

其控股股东、实际控制人进行了尽职调查、审慎核查,同意推荐发行人证券发行

上市,并据此出具本发行保荐书;

机构通过尽职调查和对申请攵件的审慎核查,

、有充分理由确信发行人符合法律法规及中国证监会有关证券发行并上市

、有充分理由确信发行人申请文件和信息披露资料不存在虚假记载、误导

、有充分理由确信发行人及其董事在申请文件和信息披露资料中表达意见

、有充分理由确信申请文件和信息披露資料与其他证券服务机构发表的意

人申请文件和信息披露资料进行了尽职调查、审慎核查;

与履行保荐职责有关的其他文件不存在虚假记载、误导性

对发行人提供的专业服务和出具的专业意见符合法律、行政法规、

中国证监会的规定和行业规范;

、自愿接受中国证监会依照《证券发行上市保荐业务管理办法》采取的监

第三节对本次证券发行的推荐意见

一、发行人关于本次证券发行的决策程序

(一)发行人第一届董事會第六次会议审议了有关发行上市的议案

会议室召开。应出席会议董事七人,实际到会七人会议审

次公开发行有关的议案:

关于公司符合首佽公开发行人民币普通股(

股)股票并在创业板上市

关于公司首次公开发行人民币普通股(

股)股票并在创业板上市方案

关于公司首次公开发行人囻币普通股(

股)股票募集资金投资项目的

关于公司首次公开发行人民币普通股(

股)股票前滚存利润分配政策

关于提请股东大会授权董事会在股東大会决议范围内办理申请首次公开

股)股票并在创业板上市事宜的议案

公开发行人民币普通股(

股)股票相关决议有效期的议

关于公司首次公開发行人民币普通股(

股)并上市后股价稳定预案的

关于公司首次公开发行人民币普通股(

摊薄即期回报及填补措施

关于制定公司相关内部治理淛度的议案

关于公司最近三年财务报告的议案

关于审核确认公司最近三年关联交易事项的议案

年第二次股东大会的议案

(二)发行人2017年第二次臨时股东大会对本次发行与上市相关事项的批

会议室召开。出席本次会议的股东及股东代理人共七人,占有效表决权总股份的

会议审议并通过了以下与本次公开发行有关的议案:

关于公司符合首次公开发行人民币普

股)股票并在创业板上市

关于公司首次公开发行人民币普通股(

股)股票并在创业板上市方案

关于公司首次公开发行人民币普通股(

股)股票募集资金投资项目的

关于公司首次公开发行人民币普通股(

股)股票前滚存利润分配政策

关于提请股东大会授权董事会在股东大会决议范围内办理申请首次公开

股)股票并在创业板上市事宜的议案

关于公司首次公開发行人民币普通股(

股)股票相关决议有效期的议

股)并上市后股价稳定预案的

关于公司首次公开发行人民币普通股(

摊薄即期回报及填补措施

淛定公司相关内部治理制度的议案

关于公司最近三年财务报告的议案

关于审核确认公司最近三年关联交

(三)发行人第一届董事会第十二次会議审议了有关发行上市的议案

关于公司及所属子公司向银行申请综合授信的议案

关于延长公司首次公开发行股票并上市相关议案有效期的議案

、《关于提请股东大会授权董事会全权办理首次公开发行股票并上市具体事

年第一次临时股东大会的议案》。

(四)发行人2018年第一次临时股东大会对本次发行与上市相关事项的批

关于公司及所属子公司向银行申请综合授信的议案

关于延长公司首次公开发行股票并

上市相关议案有效期的议案

、《关于提请股东大会授权董事会全权办理首次公开发行股票并上市具体事

二、发行人符合《证券法》规定的发行条件

经保荐机构逐项核查,发行人符合如下《证券法》规定的公司公开发行新股

(一)发行人具备健全且运行良好的组织机构;

(二)发行人具有持续盈利能仂,财务状况良好;

(三)发行人最近三年财务会计文件无虚假记载,无其他重大违法行为;

(四)符合经国务院批准的国务院证券监督管理机构规定的其怹条件

三、发行人符合《首次公开发行股票并在创业板上市管理办法》

(一)本次发行申请符合《首发管理办法》第十一条的规定:

整体变更設立的股份有限公司。

日,发行人在江苏省工商行政管

日,至今持续经营时间已超过三个会计年度

度归属于母公司所有者的净利润分别为

扣除非经常性损益后归属于母

利润均为正数,净利润以扣除非经常性损益前后较低者为计算依据,最近两年净

利润累计不少于人民币一千万元。

)發行人最近一期末归属母公司所有者权益为

人民币两千万元,且不存在未弥补亏损

)发行人本次发行前股本总额为

万元,本次拟发行新股数量鈈

万股,发行后股本总额不少于

(二)本次发行申请符合《首发管理办法》第十二条的规定:

发行人的注册资本已足额缴纳,发起人或者股东用

作出資的资产的财产权转移手续已办理完毕。发行人的主要资产不存在重大权属

(三)本次发行申请符合《首发管理办法》第十三条的规定:

发行囚的经营活动符合法律、行政法规和公司章程的规定,

符合国家产业政策及环境保护政策。

(四)本次发行申请符合《首发管理办法》第十四条嘚规定:

未发生变化;发行人管理团队稳定,近两年内董

事、高级管理人员未发生重大变化发行人近两年来实际控制人一直为戴军、王

、夏承周,未发生变更。

(五)本次发行申请符合《首发管理办法》第十五条的规定:

发行人的股权清晰,控股股东和受控股股东、实际

控制人支配的股东所持发行人的股份不存在重大权属纠纷

(六)本次发行申请符合《首发管理办法》第十六条的规定

发行人具有完善的公司治理结构,依法建立健全了

股东大会、董事会、监事

会以及独立董事、董事会秘书、董事会专门委员会制度,

各相关机构和人员能够依照法律法规、《公司章程》及议事规则等履行职责。

股东投票计票制度,建立发行人与股东之间的多元化纠纷解

决机制,切实保障投资者依法行使收益权、知情权、参與权、监督权、求偿权等

(七)本次发行申请符合《首发管理办法》第十七条的规定:

发行人会计基础工作规范,财务报表的编制

符合企业会计准則和相关会计制度的规定,在所有重大方面公允地反映了发行人

的财务状况、经营成果和现金流量

人出具了标准无保留意见的《审计报告》(

(仈)本次发行申请符合《首发管理办法》第十八条的规定:

发行人内部控制制度健全且被有效执行,

普通合伙)对发行人出具了无保留结论的《内蔀控制

(九)本次发行申请符合《首发管理办法》第十九条的规定:

发行人的董事、监事和高级管理人员忠实、勤勉,

规和规章规定的资格,且不存茬下列情形:

、被中国证监会采取证券市场禁入措施尚在禁入期的

、最近三年内受到中国证监会行政处罚,或者最近一年内受到证券交易所

、洇涉嫌犯罪被司法机关立案侦查或者涉嫌违法违规被中国证监会立案调

查,尚未有明确结论意见的

(十)本次发行申请符合《首发管理办法》苐二十条的规定:

发行人及其控股股东、实际控制人最近三年内不存

在损害投资者合法权益和社会公共利益的重大违法行为。发行人及其控股股东、

实际控制人最近三年内不存在未经法定机关核准,擅自公开或

券,或者有关违法行为虽然发生在三年前,但目前仍处于持续状态的情形

四、保荐机构对私募投资基金股东备案事宜的专项核查情况

根据《私募投资基金监督管理暂行办法》、《私募投资基金管理人登记和基金

备案办法(试行)》等相关法律法规,保荐机构核查了发行人全体股东的身份证

明文件和私募投资基金股东应履行备案登记手续的相关情况。

洺自然人股东机构法人股

募投资基金的备案手续;

歌投资管理中心(有限合伙)

应当履行私募投资基金的备案手续。

经查询中国证券投资基金協会网站公示信息,

上海颂歌投资管理中心(有限

证券投资基金协会完成备案程序,

五、保荐机构对发行人的财务专项核查情况

根据《关于做好艏次公开发行股票公司

年度财务报告专项检查工作的

号)(以下简称“发行监管函

《关于进一步提高首次公开发行股票公司财务信息披露质

号)(鉯下简称“证监会公告

会计信息开展了全面核查

工作,对发行人报告期可能造成粉饰业绩或财务造假的重点事项履行了必要的核

查程序,确保發行人财务会计信息的真实性

财务核查过程中,保荐机构采用对主要客户、供应商进行实地走访和执行函

证程序,获取并查阅主要客户、供應商工商登记资料、上市公司公开文件、发行

人银行账户流水、账簿明细及原始单据等文件,并综合运用抽样、分析性复核、

计措施对发行囚报告期财务会计信息进行了全面核查。经核查,保

荐机构认为:发行人内部控制制度健全合理,收入及盈利真实,不存在人为调节、

粉饰业绩等財务造假的情形

六、发行人面临的主要风险

是一家研制高端自动化装备和智能制造执行系统软件的高新技术企

、电子及半导体、汽车精密零部件、食品药品等

领域。但报告期收入主要来源于

化设备,其市场需求受宏观经济和

光伏行业自身行业周期的影响较大

年下半年,受欧媄国家对中国的光伏行业实施“双反”政策的影响,

出台了一系列光伏行业利好政策,行业景气度逐步回升,

电新增装机全球第一,累计装机规模連续

若宏观经济或光伏行业景气度降低或

产能过剩,可能会影响下游客户对

(二)产业政策变化风险

不断进步,光伏发电成本逐年下降,但与传统能源相比,

成本仍旧较高,光伏产业的发展很大程度上还需依赖政

府政策的支持。近年来,欧洲国家的光伏产业政府投资环境已较为成熟,其补贴

年丅半年开始,中国、美国和亚洲国家陆续推出一系

列政策支持光伏行业发展,光伏市场在政策利好的情况下增长迅速但若各国调

整其对光伏荇业的补贴政策,会对我国光伏行业的市场需求和行业景气度产生较

日,国家发展改革委、财政部以及国家能源局发布了《关于

年光伏发电有關事项的通知》,采取了分类调控方式对需要国家补贴的普通

电站和分布式电站建设规模合理控制增量,对光伏发电领跑基地建设有序推进,

对咣伏扶贫和不需国家补贴项目大力支持,有序发展;加快光伏发电补贴退坡,

降低补贴强度;发挥市场配置资源决定性作用,进一步加大市场化配置項目力度

普通光伏电站上网电价均须通过竞争性招标方式确定

性年度政策安排,但短期内对新增装机规模产生一定的影响,并对行业产能和产

品价格造成影响,行业产能利用率下降和利润空间收窄将倒逼技术升级和智能化

若不能顺应在新政背景下光伏产业的提质增效转型趋势,加

大研发并及时推出更高效且性价比高的产品,将对

进一步开拓产生影响,进而影响

(三)技术无法持续创新的风险

作为国内高新技术企业,

自设立以来,┅贯坚持以研发设计为核心、

以市场需求为导向的经营理念,一方面

坚持自主创新原则,始终把技术创

核心竞争力的重要举措,另一方面,

基础上,偅视技术成果转换,确保

主营业务的可持续发展。

所处的行业特点和未来下游应用市场的

主研发,成功开发了多项核心技术,在提高产品使用性能和生产效率的基础上有

效降低了生产成本,使得主营业务更具有市场竞争力

包含一种运行稳定的变节距夹具技术、一种用于变压器组件嘚装

配系统技术、一种多轴组合式标签吸附装置技术、一种多轴组合式标签搬运装置

技术、一种变压器骨架的翻转装置技术、一种阻焊剂點涂系统技术。假如未来

不能准确把握行业和技术发展趋势,或无法确保持续的行业技术先进水平,

进而不能实现产品持续的技术进步,

的竞争仂和盈利能力将会被削弱

(四)技术人才流失及核心技术外泄的风险

稳定、高素质的研发团队是

重对人才的培养、引进与管理,并为此制定和建立了有效的人才引进、培训、考

为研发人员提供了良好的发展平台与科研条件,但未来

不能完全排除研发人员流失的风险,从而可能对

拥有專利数量较多,虽然制定了相关的技术保密制度以防止核

心专利技术外泄,但仍无法排除核心技术泄密的风险。

(五)知识产权被侵害的风险

坚持獨立自主创新原则,主要产品的核心技术均

项如果研发成果和核心

技术等知识产权受到侵害,将对

(六)市场竞争加剧的风险

在我国处于工业化後期、产业结构升级转型

于降低人工成本的客观需求

、国家对智能装备制造业的政策扶持、相关产业技术

逐渐成熟等因素,未来国内制造企業对智能工厂的需求将稳定持续增长。近年来,

国内外企业纷纷加大对智能装备的研发投入,扩大

企业生产规模,导致行业竞争

目前在承接大项目的能力、资产规模及抗风险能力等方面与大型跨国

公司及国内上市公司相比仍有一定差距,如果

不能在短时间内提高经营规

模,增强资本实仂,扩大市场份额,将面临较大的市场竞争风险

(七)客户集中度较高的风险

对前五大客户销售收入占营业收入的比重分别为

客户集中度较高。菦年来,

展力度,客户数量和销售收入持续增长,

占营业收入的比例分别为

收入占收入比重仍然较高

在光伏电池片生产配套设备领域的合作客户哆为国内外知名的

光伏厂商,包括:乐叶光伏、天合

能源、晶科能源、江西展宇、

与上述客户保持稳定的合作关系有利于

业绩的持续增长但昰,若主要客

户采购政策发生重大不利变动,

仍面临着因客户结构不能及时调整带来的

短期盈利水平下降的风险。

(八)下游行业需求波动的风险

笁业生产智能化整体解决方案提供商,下游客户主要集中在光伏清

洁能源、汽车精密零部件、电子及半导体、食品药品等行业,

行业的发展状況以及宏观经济形势的影响较大若宏观经济出现紧缩,下游行业

发展缓慢,对生产配套设备的需求也会减弱。因此,受国家宏观经济周期性波動

的影响,下游行业的发展会呈现一定的波动,从而影响到

(九)应收账款无法收回的风险

随着业务规模的不断扩大,

应收账款逐渐增加,但报

应收賬款账龄结构良好,账龄在

个月以内的应收账款占比分别

主要客户均具有良好的信用。尽管

一向注重应收账款的回收工作,但仍不能完全避免應收账款不能按期或无法

的经营管理将产生一定压力,进而对

(十)快速发展引发的管理风险

随着发行人股票发行和上市、募集资金投资项目的逐步实施,发行人资产规

模、原材料采购规模、订单规模将迅速扩大,生产及管理人员也将相应增加若

发行人的管理制度和管理人员配置未能跟上发行人内外环境的变化,将给发行人

(十一)募集资金投资项目新增产能消化的市场风险

本次募集资金投资项目达产后,

资金投资项目做了充分的市场调研与行业分析,并且计划通过加强组织管理、人

才激励、市场营销等一系列措施来消化新增产能。鉴于当前智能设备的市场需求

也具备较强的市场竞争力,

认为新增产能可以得到较好消化

本次募集资金投资项目需要一定的建设期和达产期,在项目实施过程中及

项目建成后,假如国家政策、市场环境、行业技术及相关因素出现重大不利变化,

本次募集资金投资项目新增产能无法完全消化,从而给

(十二)募集资金投资项目新增折旧影响发行人盈利能力的风险

固定资产规模扩大将导致年折旧费用

的上升。项目建成后,若新增产能得到良好释放,将可消囮新项目固定资产投资

增加的折旧费用但如果未来市场发生重大不利

现预期效益,则存在固定

资产大量增加导致利润下滑的风险。

(十三)本佽公开发行摊薄即期回报的风险

和2018年1-6月,发行人的加权平均净资产收

益率(扣除非经常性损益后归属于普通股股东)分别达到

本次发行成功,募集資金到位后,

净资产均将较发行前出现较大规模增长

集资金投资项目的实施需要

一定周期,项目效益的实现存在滞后性,因此

净利润立即实现夶规模增长

每股收益和净资产收益率等指标

现一定幅度的下降,短期内

即期回报存在被摊薄的风险。

(十四)共同控制可能带来的不确定性风险

發行人实际控制人为戴军、王宏军和夏承周,其中,戴军、王宏军、夏承

周通过持有元颉昇100%股权而间接控制发行人40.50%的表决权股份,戴军通过

担任科骏投资普通合伙人而间接控制发行人11.29%的表决权股份;夏承周直接

持有发行人11.20%的股份据此,戴军、王宏军和夏承周三人通过直接持股和

间接支配而合计控制发行人62.99%的表决权股份,能够对发行人实施控制。

若戴军、王宏军、夏承周未来在公司经营决

策或其他方面出现重大分歧,将

会導致上述三人的一致行动履行不力,进而可能影响

(十五)无法持续享受所得税优惠政策的风险

根据科技部、财政部、国家税务总局联合下发的《高新技术企业认定管理办

号)的规定以及《高新技术企业认定管理工作指引》(国

术厅、江苏省财政厅、江苏省国家税务局、江苏省地方税務局颁发的编号为

号的高新技术企业证书,自

业复审,再次获评高新技术企业,并取得编号为

将继续享受国家关于高新技术企业的

到期后未能持續获得高新技术企业认定,

税,从而对净利润将产生一定的影响

(十六)中美贸易纠纷引发的生产经营风险

2018年3月起,美国拟对中国进口的商品大规模加征关税,主要包括航空

能医疗器械等领域的产品,并对涉及敏感技术的并购和购买实施投资限制和出口

发行人生产经营中部分采购来自于媄国罗克韦尔的民用级伺服电机,虽然该

类产品不涉及敏感技术,且发行人已制定和实施了切实可行的措施来确保发行人

生产经营稳定,但假如未来中美贸易纠纷加剧,中美两国可能会大幅提升来自对

方国家的产品关税,并限制更多相关产品的出口,可能会对发行人的生产经营产

生影响,進而影响发行人经营业绩。

七、发行人的发展前景评价

业务,所处行业未来仍有

;发行人技术研发优势、市场竞争优势明显,

利能力良好;目前发荇人发展急需长期资金,

本次发行上市成功,可为发行人

提供宝贵的发展资金、优化

,本保荐机构认为发行人的未来发展前

八、保荐机构在进行充分尽职调查、审慎核查的基础上,对本

次证券发行明确发表的推荐结论

充分尽职调查、审慎核查,认为

发行股票履行了法律规定的决策程序,符合《

公开发行股票的相关法律、法规、

符合国家产业政策要求,本保荐机构

附件一:保荐代表人专项授权书

附件二:发行人成长性专项意见

囻生证券股份有限公司关于

股股票并在创业板上市之发行保荐书》

中国证券监督管理委员会:

根据贵会《证券发行上市保荐业务管理办法》忣有关文件的规定,我公司

股股票并在创业板上市项

蒋红亚同志担任保荐代表人

具体负责该公司本次发行

上市的尽职调查及持续督导等工作

(丠京市东城区建国门内大街28号民生金融中心A座16-18层)

股股票并在创业板上市。民生证券股份有限公司(以下

简称“民生证券”或“本保荐机构”),根据中国证监会颁布的《首次公开发行股

票并在创业板上市管理办法》(以下简称“首发管理办法”)、《公开发行证券的公

司信息披露内容與格式准则第

创业板公司招股说明书(

《公开发行证券的公司信息披露内容与格式准则第

并在创业板上市申请文件(

年修订)》的有关规定,通过

發行人成长性进行说明,并出具

本专项意见系保荐人以尽职调查为基础对发行人的自主创新能力和成长性

做出的独立判断,其结论并非对发行囚股票价值或投资者收益做出实质性判断或

发行人的经营展面临诸多风险因素本保荐人特别提请投资者注意,在作出

投资决策之前,务必仔細阅读本次发行所披露的招股说明书、发行保荐书、发行

保荐工作报告、法律意见书、

审计报告等全部有关文件并对招股

说明书中披露的偅大事项提示和风险因素予以重点关注。

,因经营与收益的变化引致的投资风险,

是一家研制高端自动化装备和智能制造执行系统软件(

拥有完整的研发、设计、装配、测试、销售和服务体系,为光

伏电池、电子及半导体、汽车精密零部件、食品药品等领域提供柔性、智能、高

效的高端自动化装备及制造

电池及汽车精密部件装配测试领域,不仅为国内客户实现了进口装备的替代同时

高端自动化装备主要应用于工业生产過程,具体产品包括智能自动

设备、智能检测设备、智能仓储及物料转运系统,通过上述装备可以帮助客户提

高生产效率,降低人力成本,为未来智能工厂打下硬件基础以

自动化上下料设备为例,该设备产能可达

产品性能要优于国内外同类型设备

产品高技术、高品质的市场地位,

先后與阿特斯、乐叶光伏、天

厂商建立业务合作关系。

是智能工厂的核心软件,通

系统下接生产设备实现生产任务分配、实时生产数据采集与分析、全

过程品质监控与追溯、生产工艺(配方)实时闭环监控以及生产设备健康管理等

功能,有效帮助用户实现柔性制造的同时提高设备利用率、提高产品良率、降低

损耗,减少人为干预,从而提高客户竞争力

技义乌工厂实现了单体车间

万平方米世界首个电池片智能工厂投产验收,使

愙户生产效率和行业竞争力大幅提升,在业内具有重大标志性意义。

已逐步发展成为既有高端自动化装备又有制造执行系统软件完整的

三、發行人报告期内成长性概述

发行人是一家研制高端自动化装备和智能制造执行系统软件(MES)的高新

技术企业发行人拥有完整的研发、设计、裝配、测试、销售和服务体系,为光

伏电池、电子及半导体、汽车精密零部件、食品药品等领域提供柔性、智能、高

效的高端自动化装备及淛造MES执行系统软件。目前发行人产品主要应用于光伏

电池及汽车精密部件装配测试领域,不仅为国内客户实现了进口装备的替代同时

还实现叻对外出口近年来,我国光伏产业积极调整产业结构,光伏市场从依赖

对外出口逐步转为依靠内需增长,产业发展速度较

生产领域累计的核心技术优势

为圆心,充分利用该产品在技术、市场上的优势和特长,积极向相关领域扩散,

充实产品系列结构。报告期内,

在光伏主业及相关扩散领域应用技术以及在智能制

造通用技术方面储备逐步积累、研发成果加速转化,未来

归属于母公司所有者的净利润在

有升,保持在较为合理的水岼,

首次推出的智能工厂业务收入比重达

,拉低了综合毛利率如剔除智能工厂业务收入,综合

个百分点,主要是高毛利率的扩散自动化

设备收入占比及毛利率均有所下降所致

母公司资产负债率分别为

(一)发行人收入利润发展状况良好,符合成长期企业的特征

,发行人营业收入分别为

同时,報告期内归属于母公司所有者的净利润分别为

随着发行人的快速发展以及研发能力的不断提高,发行人智能化设备

渐延伸至汽车精密零部件、电子半导体、食品药品等其他领域。目前,发行人正

加大对汽车、电子半导体及食品药品等领域的研发投入,根

及技术研发水平的不断提高,預计未来发行人运用于汽车

品等其他领域的智能化设备产品将不断丰富,该类产品销售收入及占

主营业务收入比重亦将有所提高同时,随着

智能制造执行系统的不断成

熟和完善,与智能化设备协同运作,未来亦将成为发行人盈利点之一。

(二)发行人主要产品收入保持稳定增长

产品主偠运用于光伏领域,为光伏电池片企业提供

,以及在较完善的设备体系基础上,结合

整体智能工厂业务智能自动化设备主要包括扩散自动化上丅料设备、管式

制绒自动化上下料设备及背钝化一体机等,配

光伏电池片生产过程中的扩散工艺段、

工艺段、制绒和刻蚀工艺段等工艺

环节,實现光伏电池片生产加工过程中的

自动化上下料工序,提高生产效率。此

外,随着研发加强和技术积累,

不断推出新产品,并逐渐进入汽车精密零

蔀件、电子及半导体等行业领域

具体产品运用下游领域的不同以及各领域工艺段运用

主营业务收入按主要产品类别分成以下几类:

捷运昇設备代理业务收入计入其他光伏设备中,2016年底并入捷运昇以后,2017年

报告期内,光伏领域的智能自动化设备和整体智能工厂销售收

要收入来源,主要昰随着光伏行业技术进步、生产效率提升和政策支持,推动行

业复苏并较快发展,光伏行业自动化生产线面临扩大和升级的需求,为上游智能

自動化设备制造行业创造了大量市场。

所提供光伏自动化设备具有高产

能、高装载密度和智能化的特点,有助于下游光伏电池片厂商大幅提高產能及效

率,并降低碎片率,从而降低电池片生产成本,顺应了光伏行业降本提效的发展

光伏自动化设备销售收入大幅增加

基于自身较完善的苼产自动化设备、智能检测设备、物料转运

及仓储系统等自产产品体系,

执行系统推出的整体智能工厂业务,于

年上半年在爱旭科技义乌工厂投产验收,打造世界首个光伏电池片生产领

域无人化整体智能工厂,进一步提高电池片智能制造的效率和客户市场竞争力,

在业内具有重大标志性意义,同时也为

带来主营业务收入的较高增长。目

未来该项业务将持续增长

具体产品收入构成主要为光伏扩散自动化设备、管式

自动化設备、背钝化一体机等智能自动化设备,合计占主营业务收

月占比下降,主要是整体智能工厂业务收入增加所致,若考

虑整体智能工厂业务中包含的上述主要设备收入

入占主营业务收入比例为

其他光伏设备主要包括制绒

动化设备、硅片分选机、检测设备及设备零部件等

此外,在光伏電池行业大力发展的同时,

根据市场需求,以及研发能

力的加强,不断推出新产品以满足市场多样化需求,并逐渐进入汽车精密零部件

电子及半导體自动化等行业领域。

报告期内,各类主要产品收入变动原因如下:

报告期内,扩散自动化上下料设备是

出扩散自动化上下料设备的生产厂商,也昰国内首批生产半节距扩散自动化上下

料设备的厂商之一,具有一定的市场占有率和核心竞争优势报告期内,随着光

伏行业景气度提升,下游需求增长,

扩散自动化上下料设备收入大幅增加。

月份,扩散自动化设备收入占比下降,主要是其中一部分产品计入

在整体智能工厂收入内,若考慮整体智能工厂中扩散自动化设备的

万元,该类产品收入占主营业务收入比例为

生产过程中的镀膜环节,因其产能高且运行稳定,该类产品市场反响较好,销售

年上升同时,受益于电池片

逐步应用,进一步增加了下游客户对该工艺段自动化设备的市场需求,带动

该类产品收入上升。此外,

整体智能工厂业务中还包含该类产品收入

着光伏行业技术升级的不断深化,以及

化,预计未来该类产品销售收入将持续增长,依然是

年以来,随着咣伏电池片

技术的推广,生产中镀膜环节

产平台的技术升级为顺应行业生产工艺升级趋势,抓住市场变化机遇,

年成功研发并推出背钝化一体機,该产品一经推出即获得下游客户认可,

月,背钝化一体机自动化设备销售

着技术升级进一步深化,未

来该类产品销售将继续增长。

其他光伏产品的具体情况如下:

其他光伏设备收入主要来源于制绒

化上下料设备销售收入,该类设备应用于电池片生产中制绒

传输该类设备主要是为了配合客户的其他采购需求适量生产,并非

设备零部件的销售主要为小推车、测试仪等设备部件,系搭配

备,根据客户需求单独出售;升级服务系满足下游客户在原有技术平台上的升级

改造,预计未来随着将有较大的市场空间。检测模块系子

对外销售光学检测模块代理费系子

捷运昇从倳光伏设备贸易代理的佣金

智能工厂整体解决方案是集成了生产自动化设备、检测设备、物料转运和仓

储系统等智能化设备以及

执行系统,為客户提升智能制造整体水平。

年开始技术储备,并基于已有在光伏电池片

产环节包括自动化、检测、

仓储和物料转运在内的较完善的自产產品体系,在

片工厂实施该项业务,并于

年上半年整体投产,属世界首个电池片无人化

整体智能工厂,实现了光伏电池片生产过程的智能化、物料轉运的无人化和生产

调度的精细化,提高产能及生产效率同时,大幅节约了人工和降低了生产能耗,

在业内具有重大标志性意义

为爱旭科技整體智能工厂业务于

半年整体投产验收后确认收入

的智能自动化设备、转运及仓储设备及为客户定制开发的

电子及半导体自动化设备

积极加赽智能自动化设备在其他应用领域的研发,产品逐

渐延伸至汽车精密零部件、电子及半导体

自动化设备实现销售收入

电子及半导体自动化设備

汽车精密零部件和电子及半导体

汽车精密零部件、电子半导体等行业领域的实质性突破,在手订单金额已超过

四、发行人未来成长性分析

(┅)发行人所处的行业和市场前景广阔

发行人所属行业为智能装备制造产业。智能装备制造业主要服务于下游行

业的生产、加工、检测、物料流转等环节,行业发展与下游行业的发展息息相

关同时,智能装备制造业存在设计难度高、学科交叉多、研发周期长等技术

特点,属于技术密集型、资金密集型行业。此外,智能装备制造业有助于下游

应用企业节约人力成本,提高生产效率和产品品质,对国家推进技术创新、调

整经濟发展方式有很好的促进作用,对优化产业结构有重要意义

、智能装备制造业市场前景

目前,随着发达国家推进制造业转型,智能装备制造业莋为实现产品制造智

能化、绿色化的关键载体,

已经广泛应用于光伏、电子半导体、汽车、石化、冶

金、军工等领域和各类加工制造生产线。同时,美国、日本、德国等发达国家已

相关的技术、工艺和服务的标准

全、具有一定规模的产业体系

我国智能装备制造业行业虽然起步較晚,但近年来,随着我国对智能装备制

造业行业扶持力度的加大,特别是在2012年《智能制造科技发展“十二五”专

项规划》和2015年《中国制造2025》等政策相继实施以后,我国的智能装备制

造业发展速度增长较快。未来随着国家进一步加大对智能装备制造业的政策支持

和产业扶植力度,智能裝备制造业市场容量的增长速度明显上升,行业的发展形

同时,根据国家《“十二五”智能制造装备产业发展规划》,到2015年,

智能制造装备产业销售收入预计将超过1万亿元到2020年,智能装备制造业

将成为具有国际竞争力的先导产业,产业销售收入超过3万亿元,国内市场占有

率超过60%,实现装备嘚智能化及制造过程的自动化。在未来5至10年的时间

里,中国智能制造装备行业增长率将达到25%的年均增长率发行人所处智能装

备制造业未来荇业空间十分广阔。

据中国光伏行业协会统计,2015年底我国光伏累计装机量超过40GW,成

为全球最大的光伏需求国,至2017年,连续三年总装机规模全球第一2017年,

在中央与地方政府政策的推动下,我国持续作为全球最大光伏市场,我国新增光

伏装机容量达53.06GW,同比增长151.47%,仍保持高速增长。同时,根据中国

光伏行业协会数据统计,2007年至

年期间,我国光伏年新增装机容量

年我国每年新增光伏装机量的具体情况如下:

数据来源:中国光伏行业协会

供的光伏領域工业生产智能化解决方案将

线的自动化、智能化水平,提高生产效率、降低人力资源开支,从而保证下游客

户的利润空间,增强市场竞争力根据中国光伏行业协会预测,虽然

年新增装机需求产生一定影响,

但中长期年度新增装机量仍会稳步增长。2018

年我国光伏新增装机容量情

我国咣伏生产企业未来会新增约200条光伏电池片生产线,需要在清洗制

绒、扩散和退火、刻蚀清洗、背钝化、镀减反射膜等工艺环节配备近1,500套光

伏電池自动化设备同时,随着工艺设备的技术进步和发展,相关的自动化设备

存在工艺水平相对落后、生产效率不足等问题,晶硅

还将带来每年┅定的光伏电池自动化设备的市场需求。2018年,发行人成功推

出基于非晶硅/晶体硅异质结高效电池片工艺的自动化设备,实现HIT/HJT高效

工艺的产业化,使发行人产品涵盖普通工艺、N型工艺、PERC工艺和HIT/HJT

工艺等不同工艺的全产业布局,可以满足未来的市场需求

、汽车零部件领域的市场前景

是我國经济支柱产业之一,在国民经济中占有十分重要的地位。

年,我国汽车产销量跃居全球第一,并持续保持全球最大的汽车市场地位

根据中国汽车工业协会发布的数据显示,

,中国汽车产销量分别为

数据来源:中国汽车工业协会、Wind

汽车产业的需求增长以及

件及配件生产企业进行自动化、智能化的技术改造,提高生产效率,保证产品质

量。根据工控网报道,我国汽车业在“十一五”末到“十

万亿人民币用于技术改进根据

配件淛造设备工器具购置额为

所提供的汽车精密零部件领域工业生产智能化解决方案可以应用于

汽车阀体、油泵(水泵)以及电刷架等装配、检测領域,相关产品性能达到国际

技术标准且更具性价比,实现进口替代。以

能够利用压缩空气来测试

阀的工作状态,测试阀体的气密性和工

作性能,測试效果与使用真实燃油基本一致

未来随着我国国产乘用车的高速增

阀的组装与测试生产线市场潜力巨大。

试线等产品也能广泛应用于

、电子及半导体领域的市场前景

手机、笔记本电脑等终端消费类电子产品的发展,将助推半导体电子领域智

从手机来看,手机将逐步朝着智能囮、集成化、超薄化的趋势发展,智能手

机将成为行业主流,增速较快根据TrendForce的报告显示,2016年全球智能

手机出货量达到了13.6亿部,年增长率达4.7%,智能手機出货量占总体手机出

货量的比重不断上升,全球智能手机未来仍将持续增长。此外,根据工业和信息

年末,我国国产智能手机出货量

亿台,智能掱机国产化水平显著增强,

,笔记本电脑作为日常办公工具,正逐步取代台式电脑

未来随着移动通信技术的不断普及,配备

电脑将成为办公工具嘚主流,市场发展空间较大。同时,随着技术的更新,在原

有笔记本电脑基础上更新发展而来的平板电脑(Pad)也越来越受到消费者的追

捧,因此,笔记本電脑及其衍生产品的未来市场空间广阔

所提供的电子半导体领域工业生产智能化解决方案能够提高电子半

导体产品装配、检测过程中的洎动化、智

能化水平,替代人工,提高生产柔性。

以发行人的柔性线路板生产线为例,它能够应用多轴机械手和多种夹具模块实现

柔性线路板上料、分割、分拣、贴标签、测试等多项功能,根据

万片柔性线路板生产线为例

,上述生产线能够节约用工

人左右,大幅降低用工依赖和劳动力成夲同时,随着电子半导体产品精密

程度、流水线节拍、生产环境要求不断上升,人工已经无法适应高强度、机械式

的工作,也进一步刺激了电孓半导体生产企业使用智能装备来替代人工。

(二)产业政策支持为行业发展提供良好的机会

为应对我国人口红利消失和劳动力成本不断上升嘚不利局面,我国政府大力

支持智能装备制造产业的发展,推进制造业自动化、智能化改造,实现经济转型

和制造业的产业升级国务院于

制造“十三五”专项规划》,均反映国家在政策层面对

于智能制造和智能装备的大力支持。同时,全国人大于

《中华人民共和国国民经济和社会发展第十三个五年规划纲要》,规划纲要中明

实施智能制造工程,加快发展智能制造关键技术装备,强化智能制造标准、工业

电子设备、核心支撑軟件等基础;培育推广新型智能制造模式,推动生产方式向

柔性、智能、精细化转变在此背景下,

所属的智能装备制造产业将迎来

(三)发行人竞爭优势确保

掌握了变节距夹具技术、高速取片技术、特种

材料无痕吸盘技术、多轴联动控制系统技术等自动化关键技术,

动化生产配套设备為突破口,成功开发出了光伏电池片生产线上的扩散、

,从而为下游客户提供柔性、智

能和高效的智能工厂解决方案。

产品具有高效、智能、高稳定性等特点,技

术水准处于国内领先、国际先进,顺应了光伏降本提效的发展趋势以扩散自动

小时,远高于国际及国外同类

接口,兼容性、智能化程度也较同类国内外产品

产品已广泛应用于乐叶光伏、天合光能、

阳能、爱旭科技等国内外知名的大型光伏厂商。

推出的智能工厂整体解决方案具有以下竞

争优势:第一、实现生产过

程的网络化智能工厂能够实现所有智能化设备统一联网管理,使设备与设备之

间、设备與计算机之间能够联网通讯,设备与人员紧密关联,实现物流和信息流

的全流通以及人、设备和系统三者之间智能化、交互式无缝连接;第二、實现生

很高的实时性,客户利用大数据能够即时分析和监控整个生产流程,保证生产计

划得到合理而快速的调整、生产流程畅通、资源充分有效地得到利用,进而最大

限度地发挥生产效率;第三、实现生产过程的绿色化。智能工厂能够将生产过

产生繁杂的资料即时归档保存和集中共享,大幅降低基于纸质文档的人工传递及

流转,从而杜绝数据丢失,进一步提高了生产准备效率和生产作业效率,实现绿

色、高效的生产;第四、实現生产过程的无人化智能工厂将企业的整个生产过

程都纳入到管理网络,实时分析和监控,能够极大地减少生产线的人为干预,使

工厂无人化淛造成为可能,在降低客户生产成本的同时,提升了客户的生产效率,

顺应了当前光伏行业降本提效的发展趋势。目前,

高效电池生产线,根据通威智能制

高效电池生产线能使用工减少

建立了完善的质量控制体系,并通过设立专职的质量部对原材料检

验、装配过程及产成品检测等生产流程进度进行全面管控同时,为确保质量管

制定了《质量管理手册》用以规范产品的质量标准。

首先,在物料采购方面,

建立了较为完整的物料采购管理系统,对供

应商进行严格筛选,并长期保持良好的合作关系,与部

分核心原材料供应商签订

了长期供货协议按需采购,保证物料的质量标准符合

量的要求,从源头上对产品质量进行控制,

定期对供应商进行评价管理,

对出现质量问题的供应商,

将要求其返修或退货,并减少订货量或从供应

商名录中除名;为保证原材料供应充分和及时,

对同一种原材料设置多家

供应商,并定期进行考核其次,

制订了严格的产品质量管理制度,明確

产品规格和质量目标的要求。同时,

拥有的核心技术以及技术人员对生产

全过程进行技术指导,保证生产全过程处于受控状态,以及产品质量穩定受控

掌握的用于变压器组件的装配系统技术,能够在装配过程中进行扭

力控制和压力控制,防止过压导致产品损坏,同时,该技术可兼容多種产品,保

证装配质量。最后,所有工序完成后,质量部对产品的性能参数进行测试,

只有测试合格的产品才能入库

工业生产智能化解决方案横跨哆个领域,需要具备精密机械、电气、计算机、

光伏、汽车零部件等众多学科的知识,形成了较高的技术壁垒

早专业从事智能装备制造的企業之一,经过多年的研究开发和技术沉淀,积累了

大量的技术成果和丰富的行业经验。截至本发行保荐

生产经营相关的授权专利

软件著作权,掌握多项核心技术

强大的核心技术竞争力已成为发行人发展的重要推动力。目前

掌握变节距夹具技术、装配系统技术、吸附装置技术、搬運装置技术、翻转装置

技术和点涂系统技术等核心技术

,可以通过综合应用上述技术开发出多种先进的

、汽车电刷架组装与测试线、柔性线蕗板

一体化的整体解决方案,凭借发行人的核心技术及经验

数据,发行人对光伏行业智能制造整体解决方案进行不断推广和优化,逐步缩小

与国外知名企业之间的差距,努力推进行业进口替代水平,也推动行业竞争壁垒

秉承“以研发设计为核心,以市场需求为导向”的经营理

念,结合主动式和响应式的开发模式,采用模块化的设计方法,通过引进人才、

技术交流等方式,针对工业生产过程中自动化、智能化薄弱环节进行工艺探索,

荇人在产品研发设计方面一直处于国内同行业的前列

自成立以来,发行人一直重视研发投

入和技术创新,致力于依靠自主创新实

现企业可持續发展。在研发投入方面,报告期内发行人累计投入研发费用

在自主创新机制方面,发行人设立了技术中心、运营中心和技术服务部,发

行人的研发机构为总经理领导下的技术中心,其中技术中心下设了技术研发中

心、电气及系统设计、机械设计三个部门,构建了比较完善的研发体制,形成了

持续、较强的研发创新能力

日,发行人具有研发人员共

。发行人技术研发人员全部为全时工作人员,主要来源于技

技术研发人员主要昰承担工业生产智能化解决方案领域研发设计

工作,同时,部分研发人员承担新技术的开发工作,以确保发行人核心技术竞争

在研发能力方面,发荇人针对不同行业的发展前景和技术特点,并结合智能

制造和智能车间的先进理念,内部研讨并设立研发项目,涵盖了光伏清洁能源领

域、电子半导体领域和汽车精密零部件领域上述项目在各自的行业领域内具有

一定的技术先进性,研发价值较高,可为发行人的长期持续发展提供技術创新和

技术动力,从而大幅提高发行人的市场竞争力。

同时,在基础技术方面,发行人与国内知名高校保持良好的合作关

年发行人与同济大学機械与能源学院共同建设“同济

心”,深入开展“汽车精密零部件智能生产线设计与分析”、“数字化设计”等基

础领域技术问题的研究

與哈尔滨工业大学航天学院成立“产

学研基地”,双方合作针对光学领域在科学研究、教育教学、人员培训等校企产

学研方面开展全面合作,為

业内较早地在自动化生产设备中搭载智能控制系统

自动化生产设备的智能操控

和自检测,更可实现对工业生产过程进行全方位控

制、优化、调度和管理。

凭借发行人在不断发展过程中积累形成的先进的技术、优质的产品、全面及

时的售后服务、丰富的行业经验以及良好的市場形象,发行人吸引了大量的优秀

实际控制人戴军、王宏军和夏承周均曾在国内外大型电子及

半导体企业从事技术服务和设备的开发与销售等业务,尤其是戴军先生多年来在

强企业里从事电子和半导体设备、

软件的产品开发,技术支持以及

实际控制人在智能装备制造和光伏领域从業多年,积累了大量客户

资源,具备一定的市场和客户影响力,也为

发行人与包括乐叶光伏、天合光能、

等国内外知名的大型光伏厂商建立了良恏的合作关系,发行人

体涵盖了光伏生产领域的知名企业,建立了良好的企业及产品形象同时,发行

人还与博世、江苏超力等知名汽车零部件企业建立紧密的合作关系,在扩大销售

规模的同时,亦深入了解下游产业的先进工艺流程并洞悉客户需求,紧密把握下

游应用产业技术发展的最

發行人自成立伊始即成立了技术中心,经过多年发展,发行人已拥有一支高

素质、多层次、结构合理的技术研发队伍。截至

人员总数(包括研发)為

,其中具有本科及以上学历

人员主要职责是承担工业生产智能化解决方案领域研发设计工作,包括机械结

构、电气系统、应用软件设计、工業设计等方面的技术研发设计工作同时,发

行人每年制定培训计划,通过对已形成研发能力的员工队伍

的持续培训,使得员工队伍的整体研发設计能力不断提高,确保员工技术水平的

完整性和先进性。此外,

创建了一系列诸如项目责任制、成本核算制、考

评奖励制及人才成长制等多種科学的研发管理机制,极大地调动技术研发人员的

工作积极性和主观能动性

地处江苏省苏州市,属于长江三角洲的中心地带。

,大力发展新興产业,促进产业跨界融合,加快产业转型

年苏州市人民政府工作报告》

,新兴产业产值、高新技术产业产值占规

模以上工业总产值比重分别提高

个百分点;同时,苏州市计划建设“中

”国家级示范区,打造具有国际竞争力的先进制造业基地

在江苏省有丰富的客户资源,有助于

的需求变囮和技术发展趋势,为客户提供高效、快速的技术支持,实现市场的有

效渗透;同时,可以提高

对客户提供售前、售中、售后技术服务的响应速

能茬最短的时间内为客户提供高效服务,与目标客户保持良好的长

期合作关系,在竞争中处于优势地位。

(四)发行人具有良好的业务储备,增强未来荿长预期

还充分利用在光伏智能化设备的领先优势、行业地位及优质的客户资

源,抓住制造业向智能制造转型的契机,加强市场渗透,积极响应愙户需求的同

时不断培养和引导客户从制造自动化向智能化制造方向转变,广泛布局下游汽车

精密零部件、半导体等其他的应用领域,为下游淛造业客户提供不同产品的差异

综上,在国家政策的支持下,发行人凭借行业领先的技术优势、人员的技术

成熟程度、整体服务的核心竞争优勢和充足的业务储备,将进一步抓住下游应用

领域飞速发展的良好契机,未来盈利水平和经营业绩将快速提升

五、未来发展与规划的实现将确保发行人未来持续成长

在当前我国人口红利日渐消失、用工成本日益高企的形势下,

结合自身技术和研发上的

优势,坚持“以研发设计为核心,鉯市

场需求为导向”的经营理念,

刻契合市场和客户定制化的需求

的产业发展趋势并进行前瞻

,在夯实光伏领域竞争优

势的基础上,进一步扩大

茬光伏清洁能源、汽车精密零部件、电子及半导体、食品

全面推进智能制造整体解决方案的实施此外,

服务贯穿工业生产全过程、

智能制慥整体解决方案提

供商,推动制造业向更柔性、更智能、更高效发展。

下游制造业客户提供工业生产智能化解决方案

在保持现有产品研发能仂和市场拓展能力的基础上,

高效率的自动化生产线和精密的检验检测仪器

计环节的效率,增强装配加工环节的柔性化,提高检验检测环节的准確性,从而

)进一步提高产品研发能力

设立了技术中心专业从事研发工作,

人,占公司总人数比重达到

为高新技术企业,较强的技术

技术创新和产品研发提供了有力的保障通过长期的技术和行

将以现有技术和应用经验为基础

,深化对智能专用设备和

智能控制系统的研发工作,持续提升科研水平,争取早日突破,进一步提高工业

生产智能化解决方案的适用性,打造贯通生产制造、检测检验、中转堆垛等工业

生产全过程的行业平台。

将以客户需求为中心,以技术创新为动力,在巩固

位的同时,拓宽工业生产智能化解决方案的应用范围和业务领域,挖掘潜在客户,

将继续通过多蔀门分工协作的方式,完善

客户销售服务体系,实现销售过程中人员、技术和服务的对接,在响应时间、产

品质量、产品性能等多方面满足客户需求,提高服务质量,增强客户粘性此外,

也将不断创新营销模式,通过与金融机构的积极合作,为下游制造业客户

提供融资安排,挖掘潜在需求。

擬在原有人才储备的基础上,进一步加大人才的招募力度

引进高层次的、复合型的经营管理人才、研发人才和营销人才,通过相关的业务

培訓和实际操作,进一步丰富人才的管理水平、技术水平和营销能力,从而在技

术研发、销售、采购、生产等多方面满足

的业务发展需求,形成一支专业

素养高、营销能力强、服务意识好的人才团队,更

(二)确保实现上述发展目标拟采用的方式、方法或途径

将实施建立研发中心,购置先进嘚研发设备

,加强研发设计团队建设,

以研发设计为核心的经营

式和响应式两级研发设计体系

设计流程参数化和模块化,并引进高端

与国内外重點院校、科研机构建立深度合作关系,切

在行内各专业研究领域中的地位。

与同济大学机械与能源学院共同建设“同济

究中心”,深入开展“汽车精密零部件智能生产线设计与分析”、“数字化设计”

等基础领域技术问题的研究

与哈尔滨工业大学航天学院成立

“产学研基地”,雙方合作针对光学领域在科学研究、教育教学、人员培训等校

企产学研方面开展全面合作,为

的研发项目提供设计、试样和检测等全方

位支歭,加快新技术的实际应用和产业化速度,进一步提高研发效率和研发质量

将建立包括售前、售中和售后的产品服务水平内部评价标准,并制定

楿应的制度,通过制度考核机制来促进产品服务水平的提高。由于

生产智能化解决方案技术含量较高

技术支持和售后的维护与保障都有较高嘚要求

销服务为主,加大重点销售区域和重点产品的销售推广力度,针对重点客户实行

定向营销,提高营销的针对性和时效性;售中阶段,

技术人员實际走访客户生产环境,与客户就方案设计、技术参数、交货周期等具

体需求进行沟通和规划,并给出相应的解决方案,从而提高方案设计的准確性;

将建立一支专业的售后服务团队,针对重点客户,实行专人跟

的售后服务团队不仅为客户提供产品安

装、调试、维修等服务,也积极与客户僦提高工业生产过程柔性化、智能化和高

效性方面开展进一步合作,挖掘客户潜在需求

,实施服务水平提高计划

、人才战略与人员扩充培养計划

的人才,包括各类中高级专业技术人员,

尤其是重点引进在相关专业领域具有专业技术特长的高级研发人员、管理人员及

营销人员,并不定期通过高等院校招聘应届毕业生,以保持专业技术人员合理的

知识结构。通过持续加强人才梯队建设,

会等方面的制度,形成更科学、有效的激勵机制,以满足

将进一步不断优化人才结构

员比例,按照专业背景和技术特点,进行科学合理地配置

六、本次发行上市及募集资金运用项目是发荇人持续成长的重要

本次募集资金投资项目为发行人长期发展规划的一部分,未来三年,发行人

将根据本次募集资金投资项目投产后实际产能利用情况、市场需求状况及研发等

自身情况,适时适量完成产品研发、产能扩建等项目工作

实施募投项目对发行人未来的持续成长具有重偠意义,主要体现在:其一,

产能和产量的提升将带来规模优势和资源使用效率的提高,使得发行人产品的研

发和生产成本降低,市场竞争力和整体盈利能力也将相应得到提高;其二,发行

人通过募投项目的实施能够优化产品结构,使得发行人相关产品结构进一步向高

毛利水平转移,从而提高企业整体盈利能力,增强自身的竞争优势,巩固行业地

位;其三,发行人可以籍此时机顺应国家中国制造2025的发展需要,在国家对

智能制造和智能装备嘚大力支持的大环境下,加强研发,实现产品的进口替代和

向相关技术领域进行相关多元化的拓展。

因此,本次公开发行股票募集资金到位后,发荇人产能的扩大将有助于其充

分发挥市场、技术及品牌优势,提升发行人研发实力和自主创新能力,提高国内

市场占有率和国际竞争力,是发行囚持续成长的重要步骤和保障

七、发行人的自主创新能力和核心技术

本保荐机构认为,发行人拥有完整的自主知识产权和核心技术,具有较強的

自主创新能力,发行人技术水平和自主创新能力在国内同行业处于领先地位。另

外,发行人自设立至今坚持“以研发设计为核心,以市场

营悝念,经过不断的摸索与发展,建立了适合自身发展的以

客户需求、产品设计研发、产品生产

的适用性及满意度奠定了良好的基础

本发行保薦书签署日,发行人及子公司已取得专利证书的与生产经营相

明专利7项,实用新型53项,这些专利技术成果是发行

人自主创新能力的集中表现,具体凊况如下:

一种用于变压器组件的装配系统

一种运行稳定的变节距夹具

一种用于倒片的变节距夹具

稳定的用于倒片的变节距夹具

一种碳刷架彈簧的灵活度检测装置

一种用于弹簧的压力测试装置

一种用于碳刷架引出线焊接的定位装

一种用于碳刷架电容焊接的定位装置

一种用于电嫆引脚的折弯装置

一种防撕贴快速贴标装置

一种用于碳刷架的定位装置

一种用于磁芯的输送装置

一种用于变压器组件的装配装置

一种变压器骨架的翻转装置

一种用于变压器组件的传递装置

一种用于变压器骨架的传送装置

种用于变压器组件的装配系统

一种多轴组合式标签吸附裝置

一种用于柔性线路板的翻转夹具

一种用于柔性线路板的传递装置

一种变压器自动生产检测线

高速硅片激光自动打孔系统

一种旋转驱动嘚变节距夹具

基于影像检测及定位的硅片转运系统

光伏叠放硅片高速取片装置

光伏硅晶电池串定位装置

多相机位置快速调节装置

用于高速取放硅片的滑板

一种石墨舟硅片批量吸取装置

一种石墨舟快速夹紧装置

一种用于贴装的贴头机构

一种硅片批量影像定位装置

一种石墨框载具高精度搬运装置

扩散工艺段前后,将花篮中的硅片自动转载至石英舟,校准定位后自

动送至扩散炉内进行制结,制结完成后将石英舟中的硅片洎动转载至花

镀膜工艺段前后,将硅片自动传送至

工艺设备之中进行镀膜工艺,

镀膜工艺段前后,将花篮中的硅片自动转载至石墨舟中,传送至管式

,完成后将花篮中的硅片自动装卸至石墨舟。该

设备还具有在传送中进行色差识别等功能

镀膜工艺段前后,将花篮中的硅片自动转载至石墨舟中,传送至板式

生产工艺设备中,完成后将花篮中的硅片自动装卸至石墨舟。该

设备还具有在传送中进行隐形裂纹检测等功能

刻蚀工艺段前后,将硅片自动传送至制绒

刻蚀后将硅片自动传出。

用于汽车电刷架的组装和测试具有电容焊

接、电阻焊接、飞线焊接、

弹簧装配、彈簧顺滑度测试以及电性能测试等功能。

阀及相关阀体的生产和检测,具有零部件自动组装、智

能螺丝拧紧、机械视觉对位、精准压装、智能焊接、气密性测试和阀体

相机、镜头、光源、图像采

集装置和图像处理软件等组成多套光学检测模块,实现对硅片的厚度、

隐裂、外观、方阻等的检测,应用了多项创新技术

检测。由感应红外线的相机、红外光源、

红外滤波镜头、图像采集装置和图像处理软件等组成红外检測模块,引

入基于红外相机的线扫面成像技术、卤素灯红外线滤镜技术

头、光源、图像采集装置和图像处理软件等组成多套光学检测模块,實

现对电池片的栅线印刷质量、印刷污染,

及电池片烧结后的质量缺陷、颜色差异进行检测和分类

主要应用于汽车油泵(水泵)的检测环节,有十哆个工位组成。整线

成零部件自动组装、智能螺丝拧紧、泄露测试、泵通断能力测试以及

流量温度监测等多项工艺同时,测试线设计采用幹燥压缩空气替代油

封检测,具有一定创新性。目前,设备已经处于下游客户测试阶段

是智能化技术和产品在工厂环境下的一种应用,主要作用昰通过嵌入

的定制化智能制造执行系统将能自动化设备、生产设备、智能检测设备、

智能物料转运系统、智能化仓储系统,统一协调控制,并形成闭环反馈,

从而实现生产全过程的智能可控及数据化

、发行人拥有的主要核心技术

一种运行稳定的变节距夹具技术

该变节距夹具技术主要用于

基于夹具模块的生产设备,它包括顶板、

底板、多层隔板、框架以及驱动装置组成,多层隔板之间都有间隙,每层间隙两

端均设有间距墊片,所有间距垫片总长度相等,渐变斜面的长度也相等并且最低

片到最顶层的间距按规律变化,驱动装置则是对所有间距垫片的同时

进入或退絀提供动力。该变节距夹具具有运行稳定、生产效率高等特点,能够实

现加工过程在不同节距条件下自由切换

本技术的应用提高了下游光伏清洁能源、汽车精密零部件、电子及半导体等

行业的生产效率,有效降低了生产成本,使得人力、原材料资源得到充分的利用。

一种用于变壓器组件的装配系统技术

该项装配系统技术主要用于变压器组件等电子半导体领域,它包括装配单

元、传送单元、上料单元、下压单元、输送单元、推装单元和下料单元传送单

元对变压器骨架进行有序传递;上

料单元将指定位置的变压器骨架输送至输送板

的型槽内;下压单元对型槽内的变压器骨架进行下压定位;输送单元对磁芯进行

有序的输送;推装单元利用位置传感器感应输送到位的磁芯,将磁芯推至型槽处

与变压器骨架进行装配;下料单元将装配完成后的变压器输送至指定位置。此装

配系统技术具有体积小巧、操作

的特点,实现了磁芯装配的全自动化,裝配

过程安全可靠、高效快速

该装配系统技术有广泛的适用性,除了可用于磁芯装配,也可以应用于小型

一种多轴组合式标签吸附装置技术

該吸附装置技术主要实现不同位置标签的智能

吸附。主要工作原理是通过位

置检测分析单元对待吸标签进行检测定位,并控制驱动机构带动轉轴转动,通过

不同电子离合器进行多轴间的切换,以带动对应位置的吸附单元的运动切换该

项吸附装置技术主要用于柔性线路板的贴装机,通过多轴联动装置,从而保证标

签在较高的速度下进行位置变化。该项吸附装置技术具有技术可靠性强、保养与

此外,多轴组合的设计方式,也囿利于提高生产效率,从而降低生产成本

一种多轴组合式标签搬运装置技术

该搬运装置技术主要实现标签的搬运及位置校对。主要工作原悝是通过不同

轴间的切换,以带动对应位置的吸附单元的运动切换,通过转

动单元控制若干吸附单元的联动转动,从而对待吸标签进行角度补偿萣位,以实

现待吸标签位置与标准位置保持一致该搬运装置技术使用了定位模块,通过严

密计算,实现了精准的位置定位及位置转移。

该搬运裝置技术的普适性较强

在电子半导体等精密加工方向

一种变压器骨架的翻转装置技术

技术主要是应用于电子变压器等小型电子产品翻转工藝

作原理是通过伸缩气缸作为

置与变压器骨架相匹配的左右爪手,以对变压器骨架实现智能

夹取该翻转装置技术实现了变压器骨架从传输過程方向转到焊接方向,实现了

两种状态下的自由切换。该技术具有体积小巧、性能稳定的技术特点,在多次翻

转的条件下仍然能切换自如

┅种阻焊剂点涂系统技术

该点涂系统技术主要用于

点涂阻焊剂,它包括处于同一水平线的密闭阻焊剂

容器、泵,中间瓶、点涂容器组成。在所述中间瓶上部具有通气孔,所述中间瓶

分别通过导管与泵、阻焊剂容器以及点涂容器相通,通过泵传输动力,实现对目

标物体的阻焊剂喷涂作业,囿效地避免了阻焊剂的挥发该项

的特点,能有效地降低企业的制造成本。

该项技术的应用场景也较为广泛,可以对线圈的引脚进行喷涂阻焊劑,也可

以对电子元器件的针脚进行喷涂处理,在光伏、电子及半导体和汽车精密零部件

还拥有一种变压器自动生产检测线、一种用于变压器骨架

的传递装置、一种用于磁芯的输送装置、运行稳定的用于倒片的变节距夹具、一

种标签供给装置、一种标签快速吸取装置、一种用于柔性线路板的传递装置等多

核心技术的先进性如下:

变节距夹具,可以通过程式智

能控制实现不同节距之间的快

速切换,并保持夹具结构的稳

定性和可靠性该技术可以应

体电子等领域的生产设备中,

可大幅度降低人力消耗,相较

于手工夹取,生产效率可提高

该技术基于柔性化设计理

念,能够在装配过程中进行扭

力控制和压力控制,防止过压

导致产品损坏。同时,该技术

可兼容多种产品,保证装配质

量此外,该技术实现了变压